SP упал на -25%, FAANG на -40%: важный момент для фондового рынка

4
6480

Заметка для обозначения технического сантимента на фондовом рынке (не забывайте нажимать на ссылки, чтобы понимать, о чем идет речь).

В прошлом году (как и в конце 2019 года, перед обвалом 2020 года) мы раздали долгосрочные инвестиционные портфели рисковых активов (в том числе акции) в силу ожидания реализации значительных кризисных явлений в мировой экономике, о которых я предупреждал в июле прошлого 2021 года в записи Долгосрочные прогнозы — 2030-2040: часть I, в рамках многократного обсуждения первой острой фазы 10-летнего цикла смены глобальной парадигмы, а также в записях о типе нового «инфляционного» кризиса, который будет выражаться в двух волнах инфляции и сильнейшем спаде фондовых рынков и мировой экономики.

С января-месяца этого года по рынку акций США мы плотно стояли в шорте (от 4.600 SP):

— и по мере движения к первой цели (периодически перезаходя) раздавали основную позицию с прибылью (а VIX`ы — на импульсах).

К сегодняшнему дню мы подошли к нашей первой цели, которую мы обозначали и в апреле (ссылка):

>> FAANG сегодня достиг «красивой» отметки в 4.000 пунктов, где находится промежуточное сопротивление. Поэтому участники будут отсюда пытаться покупать. Инсайдеров не видно. Рынок выручают исключительно физики.

>> Следующая цель — 3.700 пунктов … Та же цель у SP, но чуть позже … //

— и в мае этого года (ссылка):

>> … это укладывается в прогнозируемое движение в SP (там первая цель — 3.700 пунктов), но падение еще толком не начинал value-сектор (ну, или близко — индекс DJI). //

Это (3.700 — 3.500 пунктов по SPX) — первая существенная (и, наверное, ключевая) поддержка рынка, которая отделяет долгосрочный более чем 10-летний растущий тренд от его смены на полноценный снижающийся тренд (падение, ссылка):

Этот диапазон сегодня отделяет фондовый рынок США от падения к намного более низким уровням (о которых мы говорили и в прошлом году, и в мае и июне этого года (ссылка на ключевую запись с пояснениями и графиками)), а в целом «новую экономику» и глобально экономику США — от выпадения из индексов и рейтингов на первом этапе и далее — массовых банкротств «вчерашних звезд» growth-сектора:

— а также серьезнейшие проблемы у «старых акул»:

Интересно то, что не только на рынке акций США мы подошли к важной поддержке, но и в крипте, где текущий уровень мы ранее обозначали как цель в привязке к тому же рынку акций США (ссылка):

>> … я думаю, ключевую роль будет играть именно ситуация на рынке акций США. Если пойдет то движение вниз, о котором мы говорили в предыдущих записях, то биткоин может скорректироваться  к уровню $20.000 — 17.000 — в качестве первой цели. //

Итак, как и SP, биткоин на этой неделе также вплотную подошел к своей цели:

Одно но. Она не является ключевой. Она является промежуточной целью (ключевая — ниже и мы уже говорил о ней ранее). Но цифра в $20.000 выглядит красиво для участников рынка. Поэтому здесь цену встретят первыми новыми существенными покупками.

Как и в американском SP, где «молодые инвесторы» и ряд профиков снова начнут вливать кэш в рынок (надеясь от отскок от ключевой поддержки) / от точки возможной смены тренда. Плюс физиков «вдохновляет» то, что рынок уже «достаточно сильно упал» (например, за полгода — так):

От максимума прошлого года (он же исторический максимум) американский рынок в широком смысле (SP) сделал почти -25%, а «локомотив» рынка FAANG -40%.

ФРС (несмотря на то, что многим кажется обратное), на мой взгляд, не слишком агрессивен в повышении ставки и в своих заявлениях. Это придаст силы инвесторам-физикам в диапазоне 3.700 — 3.500 SPX. Одна проблема: наши роботы не показывают сколько-нибудь значимого интереса инсайдеров к покупкам на рынке США. Это означает, что они ждут продолжения снижения (речь идет о долгосрочном тренде; среднесрочный отскок от текущей зоны поддержки может быть).

Что касается текущей, локальной фазы движения … то тут всё же придется подождать окончательной реакции рынка на недавнее заявление ФРС (пока выглядит негативно), которое наложится на тест ключевой зоны 3.700 — 3.500 пунктов SPX.

На мой взгляд, попытки ФРС и ЕЦБ усидеть на двух стульях только ухудшают ситуацию. Чем дольше они будут это делать (не давая рынкам «сбросить лишнее» и «очиститься»), тем сильнее будет падение, которое мы ждем, чтобы начать покупать акции в долгосрочные портфели снова.

Напомню, мы [раздав в прошлом году долгосрочные портфели акций] пока отказались от системной покупки акций долгосрочно (то есть прежние правила «покупки на откатах» пока не работают — и так будет пока наши роботы не покажут, что инсайдеры возвращаются глобально в лонг). Наблюдаем и спекулируем (пока от шорта рисковых активов). В моменте смотрим на тест уровня 3.700 — 3.500 SPX.

_
Если Вы хотите лучше понимать, что происходит вокруг Вас, получать больше полезной информации, разобраться, когда выгоднее покупать валюту, акции, золото или нефть, а когда необходимо от них избавляться, если Вы хотите научиться эффективно управлять Вашим капиталом / сбережениями, опережая инфляцию, то обязательно присоединяйтесь к чтению скрытых записей нашего сайта по ссылке.

Не забудьте подписаться на телеграм-канал https://t.me/ecworld, чтобы оперативнее получать уведомления о новых записях на сайте — заходите и нажимайте внизу канала кнопку ПРИСОЕДИНИТЬСЯ.

 

4
Оставить комментарий

1 Цепочка комментария
3 Ответы по цепочке
29 Последователи
 
Популярнейший комментарий
Цепочка актуального комментария
nothin12k
nothin12k

Спасибо. Как обычно очень информативно. Хочется услышать что-то про РТС. Есть идеи? Понятно что просадка будет на росте доллара. Но не понятно как будут решать проблему доллара ниже 60 к рублю. Очень хочется услышать Ваше мнение.