Выдыхается Газпром. Всё, что ниже 142 рублей, нельзя покупать. Это шорт.

ЦБ пока не обновил отчетность банков. Обычно он делает это по новому регламенту на 20-какой-то там рабочий день, то есть где-то к 26-ve числу следующего месяца. Из-за новогодних праздников дата обновления отчетности сместится примерно на 5-7 февраля.

Самые интересные и для многих неожиданные бизнес-имена в "кремлевском списке", который сегодня опубликовали в США:

• Елена Батурина


• Олег Бойко


• Глеб Фетисов


• Филарет Гальцев


• Сергей Галицкий


• Михаил Гуцериев


• Саит-Салам Гуцериев


• Юрий Мильнер


• Борис Минц


• Михаил Шишханов


• Олег Тиньков

Смотрю на стаканы нефти на разных биржах. Легкое восстановление, резкий объем на продажу, легкое восстановление, резкий объем на продажу ... в узком диапазоне. Скоро начнется движение.

Сегодня из каждого угла слышно о том, что "список олигархов" оказался формальным. Чиновники публично радуются, шутят. Дошло до того, что начали говорить о том, что "формальность" этого списка приведет к росту инвестиций в Россию, мол, все ждали подробностей, боясь заходить сюда.

Да, уже три года боялись, ждали этого списка. Всё хотели зайти в активы, право собственности на которые легко меняется по желанию отмашки высокопоставленного чиновника.

Да, рынок ответил небольшим ростом (кто-то из наших небольших инвестдомов просто заново открыл позиции, которые для снижения рисков закрыл в пятницу и вчера). Значительный рост показал к текущему моменту только Сбербанк (+3%). Но это ненадолго.

Только за всей этой бравурной завесой никто не видит, как трясутся сейчас поджилки у многих, кто попал в этот список. Несмотря на то, что публично все говорят о "легкости" и "незначительности" этого списка, он на самом деле тяжелее, чем предполагалось. Странно вообще

Нефть остывает и пытается вернуться в рамки нового растущего канала.

В ближайшее время (при закреплении ниже $68,7) нас ждет тест $67 - при успешном пробое которого первой целью станет ценовая зона $64-62, а при негативном стечении обстоятельств (в т.ч. фикс по факту отсутствия позитива в достижении реального баланса на рынке нефти)  -  и ценовая зона $58:



Коллеги, я надеюсь, все, кому нужно, помнят, что завтра последний день января. Завтра вечером доступ к скрытым записям забывшим будет закрыт.

Если пробьем вниз 69-68,7, не надо брать на отскок. Просто не надо.

Ведомости сегодня пишут:

Вернувшись после новогодних каникул, некоторые состоятельные российские путешественники столкнулись с неприятным сюрпризом – в аэропорту их встречали таможенники, вооруженные списком их дорогих и незадекларированных покупок. «Клиент прилетел в Москву, по традиции сняв все бирки с купленных часов и украшений, но таможенники не просто осматривали его багаж, а знали, что именно искать, когда и за сколько он эти вещи купил», – рассказывает юрист консалтинговой компании. С проблемами столкнулись многие клиенты бизнес-джетов, подтверждает человек, знакомый с руководителями нескольких операторов бизнес-авиации: таможенники усилили контроль (с) https://www.vedomosti.ru/economics/articles/2018/01/28/749197-tamozhnya-pokupki

Наша ФНС в оперативном режиме получает данные через систему tax free и делится ею с ФТС. Таможенники уже ждут вас в аэропорту по прилету. Что вы получаете при встрече? 30% к цене товара - раз. Штраф - два. Но можно и присесть.

Поскольку опять поступают вопросы: стоит ли продолжать держать опционы, где докупаться, когда продавать и т.п.,  -  делаю небольшое саммэри:

Главное, правило в опционах ... такое же, как в торговле другими финансовыми инструментами: не докупаться. Не докупаться, если вы ранее (в самом начале до сделки / до первой сделки с этим опционом) не планировали докупаться.

Дело в том, что многих трейдеров опционы затягивают. Они дают возможность заработать очень много и быстро. Быстрее, чем в биткоине или рипле :) Поэтому трейдеры часто подсаживаются на них. Входят, затем опцион падает на 30-50%, люди докупаются и так далее. После 5-7 неудач трейдер наращивает ставки. Далее следует постепенный слив значительной части депозита.

Главное, что надо понимать при направленной торговле опционами:

Результаты предыдущего конкурса фатальные.

Интересно, что огромное количество людей просится в скрытые записи, но при этом поучаствовать в конкурсе, который позволяет туда попасть, и провести чуть более интеллектуальную работу (чуть более интеллектуальную чем просмотр Ютуб, Пикабу или порции бессмысленных новостей) вызывает трудности.

Как обычно ...

Вслед за волной национализации ЦБ рушит последнее, что оставалось на финансовом рынке, - доверие между участниками.

Так сложилось в нашей стране, что финансовые власти не смогли создать комфортную кредитную среду для предпринимателей. Ставки по кредитам всегда были очень высокие, если нет ликвидного залога. Поэтому в какой-то момент предприниматели начали создавать собственные банки, чтобы финансировать собственные же бизнесы.

Затем появились негосударственные пенсионные фонды (НПФ) - и предприниматели (в первую очередь крупные промышленные группы, а затем и финансовые) смекнули, что более дешевых длинных денег, чем в пенсионных накоплениях граждан, им не найти. Они начали создавать и покупать НПФы / получать лицензии на работу с пенсионными накоплениями.

Еще раз, это проблема не "находчивых подлецов-предпринимателей", а отсутствие у текущей финансовой власти умений и желаний строить стабильный рынок.

Что было дальше? Так как объем инвестиций в различного рода финансовые инструменты НПФ был ограничен инвестиционной декларацией, то участники начали работать по взаимным схемам:

Обратите внимание, как разгоняются после набора объемов и не соразмерного роста 25 января (ссылка 1, ссылка 2) опционы дальних страйков.

120-ые путы на РТС:



59-ые коллы на доллар:

Нефтерубль  -  один из лучших инструментов 2016 года. Как доллар в 2015 году.

К текущему моменту мы видим, как рублевая цена бочки Urals периодически обновляет трехлетние хаи после резкого выхода сначала к 3300 (в соответствии с нашим прогнозом) и затем к 3500-3700 рублей.

После консолидации бочка подошла к отметке 3800 рублей и пока вот уже две недели остается у этой отметки.



Для этого есть две причины:

Рано пока об этом говорить, но ...

Если Сбер сорвется вниз, то не стоит рассчитывать на прежнюю стратегию и ждать выкупашек.

Теоретически, конечно, 260-280 возможны, но раздача уже идет. Институционалы же, которые не сдают, в принципе достаточно долго, (докупаться пока не будут - до 215-200 рублей).

Вероятно, возвращается время работы более крупным лотом в путах РТС и акций и коллах на доллар.

Через выходные всю позу не переносите, фиксите часть. Иначе на временном распаде можно потерять 10-12%. Ну, и "ближневосточные" новости никто не отменял.