Нефть на текущем этапе коррекции начинает второй тест нижней границы канала:

Технически вероятность пробоя и выхода из канала вниз (как минимум - временно) растет. Новости под это событие (перед предстоящим в июне заседанием ОПЕК+) уже начинают появляться в СМИ:

Практически все хотя бы раз слышали в той или иной форме про "зефирный эксперимент". Для упрощения ситуации опишу его цитатой из Википедии:

Стэнфордский зефирный эксперимент — серия исследований отсроченного удовольствия, проведённая в конце 1960-х и начале 1970-х годов под руководством психолога Уолтера Мишела, ставшего позднее профессором Стэнфордского университета. В этих исследованиях детям предлагали выбор между одним небольшим вознаграждением, предоставляемым немедленно, и увеличением награды вдвое, если они смогут терпеливо ждать её в течение короткого периода (примерно 15 минут) во время которого экспериментатор покинул комнату, чтобы вернуться после ожидания. В качестве вознаграждения использовался зефир, печенье или сухарик. В последующих исследованиях учёные обнаружили, что у детей, которые были в состоянии дождаться увеличенной награды, как правило, жизнь складывалась более благополучно. Такие выводы были сделаны по их SATам (стандартизованный тест для приема в высшие учебные заведения в США), уровню образования, индексу массы тела и другим показателям качества жизни. 

В 2018 году Тайлер Уоттс и другие опровергли эксперимент.  Изначальный эксперимент был проведён на нескольких десятках детей сотрудников университета, Уоттс же провёл его на 900 детях с разделением по расе и доходу. К 20 годам влияние «силы воли» оказалось близким к статистической погрешности, при этом обнаружилась общая причина — достаток в семье, влиявший и на «силу воли», и на успешность. Дело в том, что для бедных «потом» могло никогда не наступить, для богатых же эта зефирка — незначительная награда, ведь дома их ждёт, например, мороженое. К тому же бедные привыкли баловать себя какими-то мелочами вроде новой причёски, чтобы жизнь была не такой невыносимой.  

Рынок в узкой консолидации. Пружина сжимается всё сильнее. Технически не более 2-3 суток до выхода из консолидации:

Тот же график - на часовом тайм-фрейме:

Коллеги,

напоминаю, что у некоторых из вас сегодня (вторник, 28 мая) - последний день Курса. Поэтому не забудьте вовремя (то есть сегодня) оплатить Курс на следующий 31 день (чтобы не потерять скидку). 

Относительно слухов, которые снова побежали по рынку (о возможных околополитических изменениях в стране) и их анонсировании во время проведения ПМЭФ 6-8 июня.

Маловероятно что-либо существенное. Тем более публично.

Но на всякий случай лучше перед следующими выходными (пометьте себе) закрыть

Несколько лет подряд мы периодически говорили о возможных рисках умышленного загрязнения нефти на Ближнем Востоке (как экстремальный условно кратковременный сценарий интенсивного наращивания цен на нефть) - понятно с чьей стороны.

Но всё оказалось гораздо печальнее. Нефтепровод "Дружба".

Все вот эти вот ежедневные новости и сводки из разных стран и попытки журналистов собрать единую картину происходящего обрисовывают лишь сегодняшнюю ситуацию и [в пуле с заявлениями рыночных аналитиков] напоминают мантры самовнушения.

Надо признать, сегодняшняя картина выглядит действительно не так страшно с точки зрения потерь валютной выручки:

• около 0,650 млрд долл. - просто нефть условно на "закопать";
• около 0,350 млрд долл. - возможно, потребует в виде компенсаций Польша, которая решила поэкспериментировать и смешала грязную нефть с большим объемом нормальной нефти;
• 0,200 - 0,300 млрд долл. - компенсация по расходам для заводов (НПЗ), на территории Германии и Восточной Европы;
• 0,200-0,400 млрд долл. - компенсация "моральных" потерь особо шумным партнерам (РБ, Польша) для ускорения процесса запуска полноценной работы трубопроводов.

Итого чистые расходы России на круг 1,4 - 1,7 млрд долл. Плюс-минус. К текущему

В продолжение предыдущих тем:

• Инвестирование в товары и спекуляции на товарных рынках: итоги за 10 лет
• Несколько слов о разработке системы торговли на фондовом рынке
• Как активно торговать в плюс и не выгореть

Еще одна часть статистических данных (первая часть, вторая часть, третья часть) — по инвестированию в российские акции - в некоторые голубые фишки — в рублях.

Для удобства объединил инструменты инвестирования в «пары» - для выделения некоторых статистически значимых (для инвестирования) моментов.

Лукойл - Роснефть:

В продолжение обсуждения ситуации в нефти (ссылка).

На фоне неоднозначности дальнейших движений в нефти пока неоднозначная ситуация и в рубле. С одной стороны, уход рублевой бочки нефти и нахождение цены ниже отметок 4400 не может продолжаться долго (бюджетное требование).

С другой стороны, уход нефти вверх, в том числе на фоне позитивных (возможных) заявлений ФРС может сыграть в пользу рубля.

Также. Вчера (четверг) по итогам дня чистая лонг-позиция крупных игроков в долларе была более чем в два раза выше средней  - порядка 0,600 млрд долларов.

Нефть пока продолжает двигаться по альтернативному сценарию с небольшим смещением по времени:

Из-за возврата к границе канала вчера и закрыл половину позиции в шорте нефти (ссылка).

В дополнение про инвестиции Игоря Ивановича и про Газпром.

Германия будет до последнего биться и с Францией, и с США за Газпром. Так как окончательно отказалась разрабатывать (пока растрачивать) собственные месторождения и выделит 40 млрд евро компенсаций регионам добычи для "технологических изменений". Проблема в том, что если первое время потребность в экспортном угле вырастет (она и растет с прошлого года), то в будущем Германия собирается полностью переходить на другие виды энергии, в том числе на газ как наиболее экологичный и экономичный вид топлива (не опасаясь рисков усиления зависимости от России).

Еще одна проблема в том, что газ дешевеет (и уголь становится менее конкурентоспособным, то есть тоже должен падать в цене).

Такая ситуация косвенно говорит о том, что Игорь Иванович всё сильнее смещается в понимании перенаправления источников дохода:

Нефть марки Brent сегодня ушла ниже отметки $70 за баррель. На этом фоне доллар начал рост и снова пытается снизу тестировать зону ~65 рублей.

Рублевая стоимость бочки нефти, которая уже два месяца удерживается выше среднегодовой цены 2018 года, немного снижается, уходя ниже 4400:

Таким образом, скрытая девальвация продолжается. За последний месяц среднегодовая рублевая цена бочки нефти (накопительным итогом) выросла дополнительно на +2,7%, еще немного приблизившись к среднегодовой цене 2018 года:

В евро-долларе накопилось "напряжение". В ближайшие 2-4 недели под технику может выйти новость, которая разожмет пружину.

Отсюда либо резкий сквиз вниз, либо ложный вынос к 1,1 и уход наверх:

В текущий момент шансы

Настроения на внешних рынках второй день негативные. Сегодня с утра падают уже не только Китай, и фьючерсы на SP, но и Европа.

ММВБ также начал снижение и продолжает тест верхней границы трендового канала:

Акции Сбербанка аналогичным образом встали у границы канала, вчера несколько выйдя за нее:

Поведение автократической власти везде одинаково. Ибо "советниками" и "финансистами" выступают самые послушные холуи, пока "друзья" разворовывают страну.

Посмотрите, к чему привела такая политика властей Турции - курс турецкой лиры к доллару в последние месяцы падает быстрыми темпами и возвращается в историческому минимуму (максимум цены доллара к лире):

Российский инвестор должен подумать:"хорошо же, деньги с других развивающихся рынков (Турции, например) пойдут к нам, да и идут уже, посмотрите на ОФЗ". А потом посмотрит на последние шаги властей Турции и увидит в них какое-то ... родное сходство ... с действиями нашего правительства (ЦБ, Минфин):

Еще один важный момент. Обратите внимание, как "тащат" ММВБ и РТС в последние дни вверх.

Не широким рынком (внешне - не на чем и денег столько нет). А сначала Газпромом, потом Лукойлом, потом связкой Сбербанк и ГМК. В это время другие акции продают (фиксируют прибыль).